Thị trường tiền điện tử ngày hôm nay phản ánh một môi trường giao dịch thận trọng về mặt cấu trúc, trong đó diễn biến giá chủ yếu được thúc đẩy bởi việc phân bổ lại thanh khoản và điều chỉnh vị thế phái sinh hơn là bởi sự mở rộng vốn theo hướng nhất định. Bitcoin liên tục kiểm tra các mức hỗ trợ trong các vùng thanh khoản quan trọng. Điều này cho thấy động lực mua tiếp theo bị hạn chế khi hoạt động tập trung vào việc tái cân bằng phạm vi hơn là theo đuổi xu hướng tăng mạnh. Đồng thời, khối lượng giao dịch giao ngay mở rộng trùng khớp với việc dòng tiền tiếp tục chảy ra khỏi các quỹ ETF. Điều này cho thấy các nhà đầu tư đang tích cực quản lý rủi ro và thanh khoản hơn là định vị để tiếp tục xu hướng. Ethereum duy trì hành vi giá bị hạn chế dưới áp lực kết hợp của việc giảm đòn bẩy, định vị lại phái sinh và dòng vốn chảy ra, ngăn cản việc mua vào mở rộng đáng kể. Trong khi đó, các cuộc thảo luận trên thị trường xung quanh sự thay đổi vốn hóa tài sản ổn định so với các tài sản tiền điện tử chính phản ánh việc đánh giá lại danh mục đầu tư đang diễn ra hơn là định giá lại theo hướng ngay lập tức. Nhìn chung, nhịp điệu giao dịch vẫn thận trọng và mang tính củng cố về mặt cấu trúc, với hành vi vốn tập trung vào tính bền vững của vị thế, hiệu quả thanh khoản và quản lý rủi ro, cho thấy thị trường tiếp tục hoạt động trong giai đoạn củng cố hơn là môi trường đột phá.

Tổng quan về thị trường tiền điện tử

Chỉ số Sợ hãi & Tham lam tiền điện tử đã giảm xuống mức thấp kỷ lục gần đây là 5. Điều này cho thấy tâm lý thị trường đang ở vùng sợ hãi. Mức độ này báo hiệu sự giảm sút khẩu vị rủi ro, với việc triển khai vốn vẫn được cân nhắc kỹ lưỡng và giới hạn ở việc điều chỉnh danh mục đầu tư từng bước thay vì tích lũy chủ động. Khối lượng giao dịch giao ngay toàn cầu của Bitcoin trong 24 giờ đạt khoảng 8,923 tỷ USD, cho thấy sự mở rộng tạm thời trong hoạt động giao dịch. Tuy nhiên, sự tăng trưởng này diễn ra cùng với dòng vốn ròng chảy ra khỏi các quỹ ETF, ước tính khoảng 275,81 triệu USD đối với các sản phẩm Bitcoin và 129 triệu USD đối với các sản phẩm Ethereum, củng cố thêm nhận định rằng bảo toàn thanh khoản và quản lý rủi ro vẫn là ưu tiên hàng đầu đối với một bộ phận người tham gia thị trường. Sự chú ý của thị trường cũng mở rộng sang việc so sánh giữa vốn hóa tài sản ổn định và cấu trúc tài sản tiền điện tử chính, nhấn mạnh sự chuyển dịch sang vị thế vốn phòng thủ và hiệu quả phân bổ thay vì tăng tốc giá ngắn hạn.

Nguồn: Alternative

Các bài kiểm tra thanh khoản BTC tiếp tục giai đoạn tích lũy trong khi đà tăng trưởng của ETH vẫn bị hạn chế.

Bitcoin đã liên tục kiểm tra các vùng thanh khoản quan trọng gần mức 66.000 đô la, với bản đồ nhiệt thanh lý cho thấy khoảng cách thanh khoản tương đối quanh mức 60.500 đô la. Cấu trúc này làm tăng khả năng biến động giá do cơ chế tự động khi việc tái cân bằng vị thế và thanh lý bắt buộc ảnh hưởng đến biến động trong phạm vi giá. Sự tăng trưởng gần đây về khối lượng giao dịch giao ngay kết hợp với dòng tiền chảy ra khỏi ETF cho thấy hoạt động được thúc đẩy nhiều hơn bởi sự xoay vòng danh mục đầu tư và quản lý rủi ro hơn là sự mở rộng mua theo hướng nhất định, khiến cho khả năng tăng giá tiếp theo bị hạn chế. Ethereum tiếp tục đối mặt với sự thu hẹp đòn bẩy trong bối cảnh dòng tiền ròng chảy ra khỏi ETF lên tới 129 triệu đô la, với việc tái định vị các công cụ phái sinh hạn chế sự tăng giá và củng cố sự hợp nhất cấu trúc. Các cuộc thảo luận xung quanh khả năng giao thoa vốn hóa giữa các tài sản ổn định và các tài sản tiền điện tử chính phần lớn phản ánh việc điều chỉnh lại phân bổ vốn hơn là các tín hiệu giá tức thời. Hành vi giá của BTC và ETH vẫn bị chi phối bởi sự phân phối thanh khoản, các vùng thanh lý và điều chỉnh đòn bẩy, hỗ trợ một môi trường tái cấu trúc phạm vi và sửa chữa cấu trúc đang diễn ra mà không có bằng chứng về động lực theo hướng bền vững.

Những điểm nổi bật chính của tin tức:

Thái Lan chấp thuận tiền điện tử là tài sản cơ sở trong thị trường phái sinh.

Chính phủ Thái Lan đã chính thức phê duyệt đề xuất của Bộ Tài chính cho phép sử dụng tài sản kỹ thuật số làm công cụ cơ sở trong thị trường vốn và thị trường phái sinh của nước này. Điều này đánh dấu một bước tiến hướng tới việc hội nhập thể chế của tài sản tiền điện tử. Chính sách này nhằm mục đích điều chỉnh thị trường tài chính Thái Lan phù hợp với các tiêu chuẩn quốc tế, đồng thời tăng cường tính minh bạch trong quản lý và bảo vệ nhà đầu tư. Các cơ quan quản lý chứng khoán sẽ sửa đổi các khung pháp lý hiện hành để cho phép Bitcoin và các tài sản kỹ thuật số khác được tích hợp vào cấu trúc giao dịch phái sinh. Đại diện ngành công nghiệp cho rằng động thái này là sự công nhận tài sản tiền điện tử là một loại tài sản tài chính mới nổi chứ không chỉ đơn thuần là các công cụ đầu cơ. Các quan chức nhấn mạnh rằng sáng kiến ​​này hỗ trợ đa dạng hóa, mở rộng sự tham gia của thị trường và tăng cường khả năng quản lý rủi ro. Thái Lan cũng đang định vị mình để thu hút vốn đầu tư tổ chức và tăng cường tính thanh khoản của thị trường. Hoạt động giao dịch bán lẻ vẫn diễn ra sôi nổi, mặc dù các hạn chế thanh toán bằng tiền điện tử vẫn được duy trì như một phần của các biện pháp bảo vệ ổn định tài chính rộng hơn. Sự phát triển này được xem là một cột mốc quan trọng trong quá trình hiện đại hóa tài chính kỹ thuật số của Thái Lan.

Công ty cho vay tiền điện tử tạm ngừng rút tiền trong bối cảnh thị trường Bitcoin giảm giá.

Nền tảng cho vay tiền điện tử dành cho tổ chức BlockFills đã tạm thời đình chỉ việc gửi và rút tiền trong thời kỳ thị trường biến động mạnh để quản lý áp lực thanh khoản. Công ty cho biết biện pháp này nhằm bảo vệ tài sản của khách hàng đồng thời khôi phục thanh khoản cho nền tảng, với các hạn chế vẫn được duy trì. Ban quản lý đang làm việc chặt chẽ với các nhà đầu tư và khách hàng để bình thường hóa hoạt động khi điều kiện ổn định. Mặc dù bị tạm ngừng, khách hàng vẫn có thể thực hiện các giao dịch giao ngay và phái sinh để quản lý các vị thế mở. Nền tảng này chủ yếu phục vụ các nhà đầu tư tổ chức lớn như các nhà quản lý tài sản và quỹ phòng hộ, chiếm khối lượng giao dịch đáng kể. Sự biến động giá mạnh của Bitcoin trong thời kỳ thị trường suy giảm đã làm gia tăng áp lực thanh khoản trên các kênh dành cho tổ chức. BlockFills nhấn mạnh rằng việc tạm ngừng này là phản ứng tạm thời đối với các điều kiện thị trường bất thường chứ không phải là một thay đổi cấu trúc kinh doanh. Sự kiện này đã thu hút sự chú ý đến các thực tiễn quản lý thanh khoản trong cơ sở hạ tầng cho vay tiền điện tử.

Dự kiến ​​ra mắt phiên bản Beta bên ngoài của X Money trong vài tháng tới.

Elon Musk thông báo rằng hệ thống thanh toán sắp ra mắt của X, X Money, dự kiến ​​sẽ bước vào giai đoạn thử nghiệm beta giới hạn bên ngoài trong vòng một đến hai tháng tới như một phần của chiến lược tích hợp tài chính rộng lớn hơn của nền tảng. Hệ thống này hiện đang hoạt động trong giai đoạn thử nghiệm beta kín nội bộ và được thiết kế để tích hợp chức năng thanh toán trực tiếp vào hệ sinh thái X. Musk mô tả thanh toán là một tính năng cốt lõi để tăng cường sự tương tác của người dùng và tiện ích của nền tảng. Tầm nhìn dài hạn tập trung vào việc cho phép người dùng quản lý giao tiếp, tương tác xã hội và hoạt động tài chính trong một môi trường ứng dụng thống nhất. Mặc dù có những đồn đoán về chức năng tiền điện tử, nhưng việc triển khai ban đầu có thể sẽ tập trung vào các đối tác thanh toán truyền thống. X tiếp tục mở rộng cơ sở hạ tầng AI của mình để hỗ trợ các khả năng nền tảng trong tương lai. Sáng kiến ​​này phản ánh mục tiêu lâu dài của Musk là tích hợp các dịch vụ tài chính vào một nền tảng kỹ thuật số đa chức năng.

Các token đang thịnh hành:

• $OM (MANTRA)

MANTRA đang thu hút lại sự chú ý của thị trường khi câu chuyện về cơ sở hạ tầng tài sản thực tế tuân thủ quy định ngày càng được quan tâm, phù hợp chặt chẽ với xu hướng áp dụng blockchain trong các tổ chức. Việc PyseEarth nhận được Giấy chứng nhận không phản đối từ VARA của Dubai và ra mắt thông qua MANTRA Finance được xem là một ví dụ cụ thể về việc tích hợp logic pháp lý trực tiếp vào quy trình mã hóa token, thay vì chỉ là một cột mốc mang tính đầu cơ đơn thuần. Sự phát triển này chứng minh rằng các tài sản được quản lý có thể dần dần được đưa vào thị trường.trên chuỗiMôi trường thanh toán trong khi vẫn duy trì sự giám sát về mặt pháp lý, một điều kiện ngày càng được các nhà phân bổ vốn truyền thống ưu tiên. Hơn một phần tư triệu đô la vốn từ các tổ chức tư nhân đã được cam kết cho chương trình PYSE Green Velocity, củng cố nhận định rằng các hệ thống RWA tuân thủ quy định đang chuyển từ giai đoạn thử nghiệm sang triển khai vốn thực tế. Một số người cho rằng cơ sở hạ tầng có khả năng tích hợp trực tiếp các khung pháp lý ở lớp thanh toán có thể giảm bớt khó khăn trong quá trình gia nhập đối với các bên tham gia tài chính truyền thống. Do đó, trọng tâm câu chuyện chuyển từ việc luân chuyển thanh khoản ngắn hạn sang sự liên kết cấu trúc giữa việc thực thi blockchain và các quy trình phát hành tài sản chính thức. Khi các cuộc thảo luận xung quanh việc mã hóa RWA tiếp tục mở rộng, vị thế của MANTRA với tư cách là một L1 hướng đến sự tuân thủ quy định giúp các nhà đầu tư tập trung vào sự sẵn sàng của các tổ chức và uy tín pháp lý.

• $AZTEC (Aztec Network)

Aztec đang quay trở lại tâm điểm chú ý của thị trường khi câu chuyện về cơ sở hạ tầng bảo mật có thể lập trình được đang tăng tốc, đặc biệt là trong giai đoạn thảo luận về mở rộng quy mô tiếp theo của Ethereum. Những thông tin gần đây xoay quanh việc ra mắt token AZTEC sắp tới, cùng với việc mô tả cuộc chạy đua vũ trang về bảo mật đang nổi lên, củng cố quan điểm rằng các kiến ​​trúc blockchain mặc định minh bạch đang tiến gần đến những hạn chế thực tế. Định vị của Aztec nhấn mạnh rằng bảo mật không còn là một tính năng tùy chọn mà là một yêu cầu nền tảng cho các ứng dụng thực tế và việc áp dụng trong các tổ chức, đặc biệt là trong môi trường tài chính, nơi việc tiết lộ toàn bộ dữ liệu là không khả thi. Kiến trúc tổng hợp không kiến ​​thức (zero knowledge rollup) của nó được thiết kế để cung cấp khả năng tính toán bảo mật mà không làm giảm khả năng kết hợp, định vị bảo mật như một lớp tích hợp chứ không phải là một phần bổ sung bên ngoài. Những người tham gia thị trường diễn giải sự thay đổi này như một tín hiệu ban đầu cho thấy các công cụ bảo mật đang chuyển từ thử nghiệm chuyên biệt sang cơ sở hạ tầng tiêu chuẩn hóa. Ý nghĩa rộng hơn là bảo mật có thể lập trình được cho phép kiểm soát chi tiết việc tiết lộ thông tin trong khi vẫn hỗ trợ tuân thủ các quy định.trên chuỗihoạt động. Câu chuyện này phù hợp với kỳ vọng rằng việc mở rộng quy mô Ethereum sẽ ngày càng tích hợp các nguyên tắc bảo mật vào nền tảng phát triển cốt lõi của nó.

• $RAVE (RaveDAO)

RaveDAO đang thu hút sự chú ý thông qua câu chuyện về một DAO kết hợp văn hóa cộng đồng, sự tham gia của người xây dựng và trải nghiệm nhập vai thành một bản sắc hệ sinh thái gắn kết. Việc tham gia vào diễn đàn xây dựng cộng đồng AI và Web3 cùng với một sự kiện cộng đồng mang thương hiệu riêng được xem là một chiến lược có chủ đích nhằm kết hợp các điểm tiếp xúc cộng đồng kỹ thuật với sự phối hợp xã hội hướng đến lối sống. Thay vì chỉ định vị mình như một cơ sở hạ tầng giao thức, RaveDAO coi trải nghiệm chung và sự hợp tác xã hội là những thành phần không thể thiếu của giá trị hệ sinh thái. Các nhà quan sát thị trường nhận thấy định vị kết hợp này phản ánh một xu hướng rộng hơn hướng tới các DAO mang đậm bản sắc văn hóa, coi năng lượng cộng đồng như một tài sản tích lũy. Cấu trúc sự kiện nhấn mạnh đối thoại giữa người xây dựng và sự tham gia của cộng đồng. Điều này báo hiệu rằng sự tham gia ngoại tuyến thường xuyên có thể củng cố bản sắc và khả năng giữ chân người tham gia. Cách tiếp cận này cho thấy các chiến lược tăng trưởng của DAO có thể ngày càng dựa vào các vòng lặp xã hội trong thế giới thực để củng cố khả năng phục hồi của hệ sinh thái. Khi việc thử nghiệm trong lớp xã hội của Web3 tiếp tục, RaveDAO làm nổi bật cách thức xây dựng thương hiệu văn hóa và hệ sinh thái nhà phát triển có thể hội tụ thành một mô hình tham gia thống nhất.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin được cung cấp trong phần này chỉ mang tính chất tham khảo và không đại diện cho bất kỳ lời khuyên đầu tư nào hoặc quan điểm chính thức của FameEX.